Todo gira en torno al 1 de enero de 2026. Ese día entró en vigor el Código de la República de Kazajistán «Sobre los impuestos y otros pagos obligatorios al presupuesto (Código Tributario)», n.º 214-VIII ZRK, de 18 de julio de 2025. El anterior, n.º 120-VI ZRK, de 25 de diciembre de 2017, quedó derogado, y con él desapareció la numeración de artículos a la que todos estaban acostumbrados. Tampoco el nuevo texto es definitivo: se modificó a lo largo de 2026. Antes de apoyarse en cualquier precepto, abra en adilet.zan.kz la redacción vigente en la fecha de la operación.

Casi todos los umbrales se expresan en índices de cálculo mensual (MCI, o MRP según las siglas rusas). Su valor lo fija cada año la ley del presupuesto republicano; en 2026, un índice equivale a 4325 tenges. Un error frecuente, y caro, entre los inversores extranjeros es calcular la carga fiscal con resúmenes de 2024–2025: sus tipos y sus referencias a artículos pertenecen a una ley que ya no está en vigor.

Cada uno tomó su propio rumbo. El IVA se encareció, el impuesto sobre sociedades se fragmentó por sectores y el impuesto sobre la renta de las personas físicas ganó un segundo tramo.

El impuesto sobre el valor añadido (IVA) pasa del 12% al 16%. Esos cuatro puntos acaban en la tarifa o se comen el margen.
La obligación de darse de alta también llega antes. Ahora la activa superar los 10.000 MCI de volumen de negocio anual, es decir, 43,25 millones de tenges con el índice de 2026. El código anterior permitía operar sin IVA con el doble de esa cifra.

La sanidad dispone de un periodo de adaptación. Los medicamentos, productos sanitarios y servicios médicos no amparados por una exención tributan al 5% en 2026, y el tipo subirá al 10% en 2027. La prensa periódica nacional ya disfruta de un tipo reducido del 10%.
Sin factura electrónica (ESF) no se puede deducir el IVA soportado. La marca de deducción se registra en el sistema de información antes de presentar la declaración del modelo 300.00.

Para la gran mayoría de las empresas, el impuesto sobre la renta de sociedades sigue en el 20%. El resto de tipos el código los vincula a la actividad:

• cooperativas agrarias: 6%;
  
• banca y juego: 25%, aunque los ingresos de un banco por préstamos a empresarios tributan al 20% ordinario;
  
• productores agrícolas y acuicultura: 3%;
  
• sector social, incluidas la educación y la sanidad: 5% en 2026 y 10% a partir de 2027.
  

Una empresa de una zona económica especial (ZEE) que cumpla los requisitos legales puede quedar totalmente exenta.

El impuesto sobre la renta de las personas físicas (IPN) deja de ser plano. El salto se sitúa en 8500 MCI de ingresos anuales, que en 2026 equivalen a 36,76 millones de tenges. Lo que queda por debajo tributa al 10%, y solo el exceso, al 15%.
La deducción básica se ha más que duplicado: de 14 a 30 MCI, es decir, 129.750 tenges al mes. Tiene un tope anual de 360 MCI, y solo puede aplicarla un único agente fiscal: aquel al que el trabajador haya presentado su solicitud.

En el lado del empleador, el impuesto social baja del 11% al 6%, pero ya no se le pueden restar las cotizaciones sociales. Las aportaciones de pensiones a cargo del empleador suben por etapas y alcanzan el 3,5% en 2026. Las cotizaciones sociales y las aportaciones al seguro social obligatorio de salud (OSMS) se siguen pagando aparte, por encima del impuesto social. Resultado: el coste salarial se ha redistribuido, no reducido.

Donde más se nota la reforma es en la frontera: cuando el dinero sale del país o la mercancía cruza una frontera interior de la Unión Económica Euroasiática (UEEA).

Cuando el perceptor extranjero no tiene establecimiento permanente en Kazajistán, no es él quien liquida el impuesto. Lo calcula e ingresa en el presupuesto la TOO kazaja, que actúa como agente de retención.

Sobre los honorarios por servicios se retiene un 20%, y el lugar de prestación no sirve de refugio. La asesoría jurídica, el marketing, la consultoría, la auditoría, el diseño, la publicidad, la ingeniería, el tratamiento de información, la gestión y los servicios financieros se consideran renta obtenida en Kazajistán aunque el prestador no haya pisado nunca el país. Solo quedan fuera la representación ante los tribunales y los servicios notariales.

Los dividendos y los cánones parten de un tipo menor, el 15%. Para el socio con un 25% del capital o más, el artículo 682 del código prevé un tramo bonificado: los dividendos de hasta 230.000 MCI (994,75 millones de tenges con el índice de 2026) tributan al 5%, y lo que exceda ese límite, al 15%. La antigua exención para quien mantenía la participación más de tres años ya no existe.

Un convenio para evitar la doble imposición (CDI) solo rebaja el tipo si el certificado de residencia fiscal llega a tiempo al agente. Con Rusia, por ejemplo (Convenio de 18 de octubre de 1996), el límite para dividendos, intereses y cánones es del 10%. Un convenio también puede reducir o suprimir el impuesto sobre la renta de servicios. España cuenta con su propio CDI con Kazajistán, firmado en Astaná el 2 de julio de 2009. Los límites aplicables deben comprobarse en su texto, y el certificado de residencia fiscal de un residente en España lo expide la AEAT.

Consejo: pida al socio fundador el certificado de residencia cada enero, antes de que los socios acuerden repartir beneficios.

De los siete regímenes fiscales especiales anteriores, la reforma ha conservado tres; la patente y el impuesto minorista desaparecen del nuevo código. Los trabajadores por cuenta propia y las explotaciones campesinas o agrarias tienen ahora regímenes propios, y al resto de la pequeña empresa le queda una única vía: la declaración simplificada. Pueden acogerse a ella los empresarios individuales y las personas jurídicas residentes con ingresos anuales de hasta 600.000 MCI, es decir, 2595 millones de tenges con el índice de 2026.

El artículo 726 fija el tipo del IPN o del impuesto sobre sociedades en el 4%. Sin embargo, la cifra definitiva de cada territorio la decide el maslijat (asamblea representativa local) de la región, ciudad o distrito. Puede bajarla o subirla hasta la mitad, lo que deja una horquilla del 2% al 6%. La mayoría la rebajó para 2026: en Astaná y Almaty, quienes tributan por la declaración simplificada pagan un 3%. Más detalles en nuestro análisis de la declaración simplificada.
Para un inversor extranjero pesa más otra norma: el artículo 723, apartado 2, subapartado 1). Si otras personas jurídicas poseen más del 25% del capital de una entidad, la declaración simplificada le queda vedada. Una TOO filial de una empresa extranjera no supera ese filtro. Los participantes en una ZEE y en Astana Hub quedan excluidos por un subapartado aparte.

Importante: según el artículo 286, subapartado 16), el cliente sujeto al régimen general pierde la deducción en el impuesto sobre sociedades si, el día en que recibió los bienes, obras o servicios, su proveedor tributaba por la declaración simplificada. El tipo bajo del proveedor (un 4% según el código) acaba pagándolo el comprador: el importe de la compra permanece en su base imponible y tributa al 20%.

Aquí está la paradoja: el tipo del impuesto sobre sociedades no se ha movido y, sin embargo, muchas empresas con capital extranjero pagan más. Lo explican el IVA del 16%, un umbral reducido a la mitad, las deducciones que pierden los clientes de proveedores en régimen simplificado y las nuevas obligaciones sobre los pagos al exterior.

Rehaga el modelo financiero. Precios, contratos y presupuestos de nóminas calculados con los tipos de 2025 deben ajustarse a un IVA del 16% y a un impuesto social del 6% que ya nada reduce.

Revise a cada proveedor. Que una compra reduzca o no su base del impuesto sobre sociedades depende del régimen de la contraparte en la fecha de entrega.
Prepare un expediente por cada no residente. El certificado de residencia y la acreditación del beneficiario efectivo se reúnen antes del pago, no después de una inspección.

En definitiva, el código de 2026 es menos una lista de tipos nuevos que una nueva arquitectura de las relaciones con las contrapartes. Quien ha rediseñado contratos y cadena de suministro conforme a ella convierte la obligación tributaria en una herramienta para gestionar el valor de su negocio.